Phân tích kỹ thuật: Tuần 19, 2025

(DAX 40 | Dow Jones | USD/CAD)

Chào mừng bạn đến với bản tin hàng tuần về thị trường, được WeTrade mang đến cho bạn với sự hợp tác của Trading Writers.

Báo cáo này được thiết kế để cung cấp cho bạn những thông tin chi tiết rõ ràng, có thể hành động được mỗi tuần. Báo cáo được chia thành hai phần:

1. Suy nghĩ hàng tuần – các chiến lược giao dịch thực tế, mẹo và ý tưởng giáo dục giúp bạn nâng cao kỹ năng.

2. Thiết lập & tín hiệu – 3 ý tưởng giao dịch hàng đầu của chúng tôi trong tuần, kèm theo biểu đồ và các mức quan trọng cần theo dõi.

Suy nghĩ hàng tuần

Bạn đang xem cuộc chạy nước rút 100m tại Thế vận hội. Có hai vận động viên chạy và một người rõ ràng đang dẫn đầu. Bạn có ủng hộ người dẫn đầu giành huy chương vàng hay cược rằng người chậm hơn đột nhiên tăng tốc từ hư không?

Ý tưởng khá đơn giản - đặt cược cho người chiến thắng!

Ý tưởng đằng sau tiêu đề bản tin tuần này rằng "giao dịch bắt kịp hiếm khi có hiệu quả" xuất phát từ nguyên tắc rằng thị trường mạnh có xu hướng duy trì sức mạnh, trong khi thị trường yếu sẽ vẫn yếu.

Sau đây là cốt lõi của khái niệm:

Thị trường mạnh thu hút vốn. Động lực và sức mạnh tương đối thường tồn tại vì các nhà giao dịch theo đuổi hiệu suất và dòng tiền củng cố xu hướng.

Thị trường yếu là yếu vì một lý do. Trừ khi có điều gì đó thay đổi về cơ bản hoặc kỹ thuật (ví dụ sức mạnh tương đối được cải thiện), thì không có lợi thế nào khi cho rằng họ sẽ "bắt kịp".

Mua cổ phiếu chậm trễ là đặt cược vào sự đảo ngược giá trị trung bình mà không có chất xúc tác. Điều đó có thể hiệu quả, nhưng chỉ khi có bằng chứng thực tế về sự thay đổi—cụ thể là sức mạnh tương đối được cải thiện hoặc một câu chuyện cơ bản.

Động lực thường lấn át định giá. Chỉ vì một thứ gì đó chưa di chuyển không có nghĩa là nó sẽ di chuyển. Thường thì, những thứ đã di chuyển sẽ tiếp tục di chuyển.

Tóm lại: thị trường mạnh thường sẽ ngày càng mạnh hơn, và việc mua cổ phiếu tụt hậu chỉ vì nó tụt hậu thường là một hành động có xác suất thấp, trừ khi bức tranh sức mạnh tương đối bắt đầu thay đổi.

Một ví dụ điển hình vào năm 2025 là vàng so với bạc .

Khi vàng liên tục tăng lên mức cao kỷ lục trong suốt đầu năm 2025, nhiều nhà giao dịch cho rằng bạc sẽ bắt kịp. Rốt cuộc, cả hai thường di chuyển cùng nhau và bạc trông "rẻ" khi so sánh. Nhưng đó chính xác là cái bẫy bắt kịp.

Sau đây là những gì thực sự đã xảy ra:

- Vàng cho thấy sức mạnh tương đối rõ ràng, được hỗ trợ bởi dòng mua mạnh và các diễn biến vĩ mô (cắt giảm lãi suất, rủi ro địa chính trị, v.v.).

- Bạc tụt hậu và không bao giờ xác nhận được đà tăng giá tương tự. Mọi nỗ lực phục hồi đều ngắn ngủi.

Tỷ lệ vàng/bạc (đo lường số ounce bạc cần thiết để mua một ounce vàng) tiếp tục tăng, một tín hiệu rõ ràng cho thấy vàng đang vượt trội và duy trì vị trí dẫn đầu.

Vì vậy, trong khi bạc có vẻ là một món hời thì vàng lại là món hời hơn.

Một ví dụ thực tế tuyệt vời trong tuần này là DAX 40 so với Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones (DJIA) .

Chỉ số DAX vừa đạt mức cao kỷ lục, vượt qua mọi lo ngại và cho thấy đà tăng trưởng mạnh mẽ.

Trong khi đó, DJIA chỉ phục hồi khoảng 61,8% mức giảm trong tháng 3-tháng 4, do tác động của cái gọi là "Ngày giải phóng" thuế quan của Trump.

Điều này tạo ra một sự cám dỗ "giao dịch bắt kịp" kinh điển:

Bán DAX khi có khả năng tạo đỉnh kép và mua Dow với hy vọng nó sẽ phục hồi để kiểm tra mức cao cũ.

Nhưng vấn đề ở đây là:

- DAX có sức mạnh tương đối. Đây là thị trường thu hút vốn, đạt mức cao mới và dẫn đầu thị trường chứng khoán toàn cầu.

- DJIA vẫn đang trong quá trình phục hồi, cho thấy sự do dự và kém hiệu quả khi so sánh.

Trừ khi có điều gì đó thay đổi, đặt cược vào việc bắt kịp là giao dịch có xác suất thấp hơn.

Một cách tiếp cận tốt hơn có thể là ngược lại:

Giữ nguyên sức mạnh của DAX. Nếu có thể, hãy bán Dow nếu nó lại chững lại gần mức thoái lui 61,8% như một biện pháp phòng ngừa (như chúng ta đã thảo luận vào tuần trước).

Thiết lập & Tín hiệu

Chúng tôi xem xét hàng trăm biểu đồ mỗi tuần và giới thiệu cho bạn ba thiết lập và tín hiệu yêu thích của chúng tôi.

DAX 40 (D40/EUR)

Cài đặt

DAX 40 (giao dịch dưới dạng D40/EUR với WeTrade) vừa đóng cửa ở mức cao nhất mọi thời đại trong tuần này. Nếu tuần tới đóng cửa trở lại dưới mức cao trước đó thì mô hình Đỉnh đôi có thể xuất hiện. Tuy nhiên, đường xu hướng dài hạn tăng và giá trên đường trung bình động 30 tuần tăng cho thấy xu hướng tăng đã được thiết lập tốt, ủng hộ các vị thế mua dài hạn.

Tín hiệu

Biểu đồ hàng ngày cho thấy xu hướng tăng mạnh với sự bứt phá mới lên mức cao mới, báo hiệu một đợt tăng giá khác. RSI về mặt kỹ thuật vẫn chưa bị mua quá mức trên mức 70 nhưng có thể sớm bị - khiến các đợt đột phá trong tương lai có nhiều khả năng thất bại hơn.

Dow Jones (U30/USD)

Cài đặt

Dow Jones (giao dịch dưới dạng U30/USD với WeTrade) vừa mới chạm đến điểm hợp lưu của đường viền cổ bị phá vỡ của đỉnh đôi cũng như mức thoái lui Fibonacci 61,8% của đợt giảm tháng 3-tháng 4. Giá cũng vẫn nằm dưới đường trung bình động 30 tuần, có lợi cho các vị thế bán khống.

Tín hiệu

Biểu đồ hàng ngày là đường xu hướng cao hơn với động lực tích cực trên mức 50 trong RSI. Một sự phá vỡ dưới mức thấp fractal cuối cùng cũng như đường trung bình động 20 ngày sẽ giúp xác nhận mức kháng cự hàng tuần đã được giữ vững và một đợt giảm giá mới có thể đang diễn ra. Một sự phá vỡ trở lại trên mức kháng cự làm mất hiệu lực ý tưởng này.

USD/CAD

Cài đặt

Xu hướng gần đây của USD/CAD là thấp hơn nhưng mô hình nến engulfing tăng giá trên biểu đồ hàng tuần xung quanh ngưỡng kháng cự trước đó chuyển thành hỗ trợ cho thấy khả năng đảo ngược.

Tín hiệu

Sau khi cho thấy sự phân kỳ tăng giá so với mức thấp trong RSI, USD/CAD đã phá vỡ trên đường xu hướng giảm vào tuần trước trên biểu đồ hàng ngày, đưa giá trở lại trên đường trung bình động 20 ngày. Việc giảm xuống dưới đường xu hướng bị phá vỡ sẽ làm mất hiệu lực giao dịch.

Nhưng - như thường lệ - đó chỉ là cách tôi và nhóm của tôi nhìn nhận sự việc, bạn nghĩ sao?

Chia sẻ ý tưởng của bạn với chúng tôi - HOẶC - gửi yêu cầu cho chúng tôi!

Giao dịch với WeTrade!

Mỗi vị thế được đóng lại là một bước tiến gần hơn đến việc mở khóa các đặc quyền WeTrade Honours và đổi phần thưởng độc quyền.

Bắt đầu hành trình giao dịch của bạn tại đây - Đăng ký ngay
Bắt đầu giao dịch trong tuần của bạn tại đây - Đăng nhập ngay